證券時報
劉頌
2025-03-30 21:01
證券時報記者 劉俊伶
日前，上海市經濟和信息化委員會發(fā)布《上海市關于促進智算云產業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的實施意見（2025—2027年）》，到2027年，上海市智算云產業(yè)規(guī)模力爭突破2000億元，云邊端協(xié)同、產業(yè)鏈條完備的生態(tài)體系基本形成。智算規(guī)模力爭達到200EFLOPS，其中自主可控算力占比超70%；打造若干綜合型智算云平臺和一批垂直型智算云平臺，形成一批智算云標桿應用；培育1—2家戰(zhàn)略型企業(yè)和20家高成長企業(yè)，吸引國內外頭部云商在滬擴大投資。
近年來，我國智算產業(yè)持續(xù)獲得政策支持。去年12月發(fā)布的《關于促進數(shù)據產業(yè)高質量發(fā)展的指導意見》中提到，發(fā)展通算、智算、超算等多元化算力資源，支持企業(yè)參與算力全產業(yè)鏈生態(tài)建設，構建一體化高質量算力供給體系。地方層面上，北京、河南、廣東等多地發(fā)布政策，加快智算中心建設。
根據《中國智算中心（AIDC）產業(yè)發(fā)展白皮書(2024年)》，AI大模型應用場景不斷豐富，商用進程加快，智算中心市場增長動力逐漸由訓練切換至推理，預計2028年中國智算中心市場規(guī)模有望達到2886億元。中原證券認為，頭部云廠商2025年資本開支展望樂觀，AI競賽將進入高強度投入階段，未來資本開支的持續(xù)增加將推動技術創(chuàng)新。AI算力產業(yè)鏈各環(huán)節(jié)需求持續(xù)高景氣。
據證券時報·數(shù)據寶統(tǒng)計，3月以來，智算概念股普遍回調，平均下跌6.8%，9只概念股上漲，芯原股份、浙大網新、智微智能漲幅居前，分別為41.66%、13.3%、10.85%。
芯原股份月內累計漲幅居首，公司此前在投資者問答平臺上表示，針對日益增長的支撐AIGC應用的海量算力需求，公司推出了面向高性能計算的AI GPU IP、高性能GPU IP和GPGPU IP等，極大地豐富了公司的AI計算技術儲備。
智算概念股備受機構關注，今年以來14只概念股獲得10家及以上機構調研，中際旭創(chuàng)、首都在線、優(yōu)刻得-W的機構調研家數(shù)超過100家。
中際旭創(chuàng)今年以來獲得153家機構調研，數(shù)量居首，公司在調研活動中表示，關注到海外AI數(shù)據中心建設投入高漲，資本開支比預期更好，這對光模塊行業(yè)肯定是利好。業(yè)績快報顯示，預計2024年度實現(xiàn)歸母凈利潤51.71億元，同比增長137.9%，創(chuàng)上市以來新高。
首都在線今年以來獲得121家機構調研，公司在調研活動中表示，公司在國內外規(guī)劃建設了4個自有數(shù)據中心，包括美國達拉斯數(shù)據中心和海南數(shù)據中心，以及正在建設中的河北張家口數(shù)據中心與安徽蕪湖數(shù)據中心。自建的數(shù)據中心大多屬于AIDC，在10kV以上，完全能夠為AI應用客戶提供支持。
