證券時報網(wǎng)
池北源
2025-05-14 22:04
近來新發(fā)的FOF（基金中基金）屢現(xiàn)爆款，今年以來新發(fā)總規(guī)模已超過2024年與2023年全年。業(yè)內(nèi)指出FOF近年出現(xiàn)多資產(chǎn)配置與被動化投資兩大投資趨勢，或?qū)⒊蔀檫B接居民儲蓄與資本市場的重要樞紐。
同花順數(shù)據(jù)顯示，按基金成立日統(tǒng)計，至5月13日記者發(fā)稿時止，今年以來共有20只FOF基金成立，合計發(fā)行規(guī)模為230.31億元（部分新成立的FOF尚未公布發(fā)行規(guī)模），遠(yuǎn)超2024年全年的113億元，同時也超過2023年全年的229.85億元。其中，混合型FOF有10只，6只為債券型FOF，4只為養(yǎng)老目標(biāo)FOF。與去年同期相比，今年以來新成立的FOF數(shù)量只增加了2只，但規(guī)模同比增長了448.62%。此外，有5只FOF已啟動發(fā)行；近40家公募上報了56只FOF，其中12只已獲批，33只已受理，11只已報會。
今年以來成立的FOF基金也出現(xiàn)了不少爆款。4月中下旬成立的前海開源康悅穩(wěn)健養(yǎng)老一年持有混合（FOF）、招商穩(wěn)健策略優(yōu)選3個月持有期混合發(fā)起式（FOF）發(fā)行規(guī)模均超過20億元，南方穩(wěn)見3個月持有混合（FOF）規(guī)模超過36億元；此前成立的富國盈和臻選3個月持有期混合（FOF）發(fā)行規(guī)模達(dá)60.01億元，華夏聚益優(yōu)選3個月持有債券（FOF）、平安盈弘6個月持有債券（FOF）、銀華華豐3個月持有期混合（FOF）等規(guī)模超過10億元。
產(chǎn)品表現(xiàn)方面，F(xiàn)OF今年以來整體平均收益率為1.25%，部分產(chǎn)品跑贏基準(zhǔn)收益。渤海匯金優(yōu)選進(jìn)取6個月持有混合發(fā)起（FOF）A、工銀養(yǎng)老2050A、同泰優(yōu)選配置3個月持有混合（FOF）A等17只FOF今年以來收益率超5%，14只FOF至少跑贏同期基準(zhǔn)收益率5個百分點。從成立以來的表現(xiàn)看，中歐預(yù)見養(yǎng)老2035三年持有（FOF）A、興全安泰平衡養(yǎng)老三年持有（FOF）A等3只產(chǎn)品成立至今的收益率超50%，南方養(yǎng)老目標(biāo)日期2035三年持有期混合（FOF）A、嘉實養(yǎng)老2050混合（FOF）A、工銀養(yǎng)老2035A等46只FOF成立以來的收益率超過20%。
公募FOF憑借其專業(yè)化的資產(chǎn)配置能力和風(fēng)險分散特性，已成為投資者優(yōu)化投資組合的重要工具。泰山基金發(fā)展研究院指出，在中國經(jīng)濟(jì)從高速增長轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展的背景下，F(xiàn)OF或?qū)⒊蔀檫B接居民儲蓄與資本市場的重要樞紐。
